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36氪赴美提交招股书:上半年净亏损4550万元蚂蚁

来源:未知 发布时间:2019-10-21 14:27 浏览次数:

  上市传闻一年后,36氪媒体业务(36氪控股公司,36Kr Holdings Inc.,以下简称“36氪控股”)于周一向美国证券交易委员会提交招股说明书(FORM F-1)。36氪控股计划通过首次公开募股(IPO)募集最多1亿美元资金,投行瑞士信贷和中金公司将担任本次首次公开招股的联席主承销商。

  36氪控股表示此次募资主要用于增强内容产品,扩大业务服务范围、客户群和服务深度,提高数据分析和技术能力,补充营运资本等。

  招股书显示,2019年上半年36氪控股总营收为人民币2.019亿元(约合2940万美元),相比之下去年同期为人民币7240万元。其中,在线万美元),相比之下去年同期为人民币5100万元;企业增值服务营收为人民币1.011亿元(约合1470万美元),相比之下去年同期为人民币1660万元;订阅服务营收为人民币2130万元(约合310万美元),相比之下去年同期为人民币490万元。

  营收成本为人民币1.381亿元(约合2010万美元),相比之下去年同期为人民币4800万元。毛利润为人民币6380万元(约合930万美元),相比之下去年同期为人民币2440万元。运营亏损为人民币4990万元(约合730万美元),相比之下去年同期为人民币1440万元。净亏损为人民币4550万元(约合660万美元),相比之下去年同期为人民币830万元。

  2018年36氪控股总营收为人民币2.991亿元(约合4360万美元),相比之下上年同期为人民币1.205亿元。其中,在线万美元),相比之下上年同期为人民币7400万元;企业增值服务营收为人民币1.002亿元(约合1460万美元),相比之下上年同期为人民币4250万元;订阅服务营收为人民币2510万元(约合370万美元),相比之下上年同期为人民币410万元。

  营收成本为人民币1.403亿元(约合2040万美元),相比之下上年同期为人民币6070万元。毛利润为人民币1.588亿元(约合2310万美元),相比之下上年同期为人民币5980万元。运营亏损为人民币1.132亿元(约合1650万美元),相比之下上年同期为人民币4870万元。净利润为人民币4050万元(约合590万美元),相比之下上年同期为人民币790万元。

  公开资料显示,36氪于2010年12月在北京成立;2011年4月获得九合创投的天使投资,随后于2012年6月获得经纬创投的A轮投资;2015年10月完成D轮融资,由蚂蚁金服领投,后者还与36氪在支付、私募股权融资、技术、云计算等多个领域展开战略合作,服务小微创业人群。2016年11月,36氪获得2亿元人民币的A+轮投资,投资方包括普思资本和IDG;同年12月完成亿元量级的新一轮融资,由招商局创新投资基金领投。2017年12月,36氪控股获得3亿元A轮融资,由戈壁创投、国宏嘉信资本领投,分众传媒、杭州金投、百度视频跟投。

  招股书披露了公司高管及董事的持股信息。在首次公开募股之前,36氪控股的董事和高管合计持有公司234,324,181股普通股,占总股本的24.9%。其中,36氪首席执行官及联席董事长冯大刚持有164,445,601股普通股,占总股本的17.5%;创始人及联席董事长刘成城持有58,749,000股普通股,占总股本的6.2%;董事左凌烨持有近6269万股,持股比例6.7%。

  在公司主要股东当中,冯大刚为公司第一大股东,持股比例为17.5%。蚂蚁金服通过全资子公司API (Hong Kong) Investment Limited持有151,772,000股普通股,持股比例为16.1%,为第二大股东。Tembusu Limited为第三大股东,持有101,261,000股普通股,持股比例为10.8%。国宏嘉信为第四大股东,持有71,429,000股普通股,持股比例为7.6%。北京九合云起投资为第五大股东,持有65,307,000股普通股,持股比例为6.9%。M36 Investment Limited为第六大股东,持有62,688,000股普通股,持股比例为6.7%。刘成城为第七大股东,持有58,749,000股普通股,占总股本的6.2%。

  36氪控股将采用双股权结构。36氪控股的A类和B类普通股只在转换权和表决权上有所不同。A类普通股不可转换为B普通股;B类普通股可转换为A类普通股。每股A类普通股含1股投票权,B类普通股含25股投票权。冯大刚通过全资实体Palopo Holding Limited,以及36氪创始人、董事长刘成城通过全资实体36Kr Heros Holding Limited持有36氪控股的全部B类普通股。

  2016年7月36氪通过内部邮件宣布,将其最核心、也是最基础的创业媒体业务分拆出来,独立运营。媒体人、投资人冯大刚加盟出任媒体业务总裁。

  2007 年,冯大刚以联合创始人的身份,参与了《第一财经周刊》的创办;2012年,冯大刚暂别媒体行业,进入了经纬创投(Matrix Partners);之后执掌36氪媒体业务。

  36氪控股在招股书中披露了公司的战略与挑战。招股书显示,为进一步提升品牌价值和保持竞争优势,36氪控股将会采取以下战略:丰富内容产品;扩大服务,进一步增强货币化能力;更有效地发展用户和客户群;拓宽数据访问并增强数据分析能力;探索战略协作、收购和扩张机会。

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  尽管媒体常被冠以“无冕之王”的美誉,但在资本市场上,媒体业务的商业模式并不受宠。在此时点选择上市,36氪能否被认可,还需要市场给出公允的估量。